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毎月5日と10日は、多くの企業にとって資金繰りが慌ただしくなる日です。これは、国際的な商習慣が関係しています。 輸出や輸入を行う企業にとって、商品の受け渡しと代金の支払いは重要な取引です。国際的な取引の場合、この代金の支払いは、慣習的に毎月5日と10日に集中する傾向があります。 そのため、輸出企業にとっては代金を受け取る日、輸入企業にとっては代金を支払う日として、これらの日が重要な意味を持つようになります。 特に、海外との取引で多く利用されるアメリカドルは、円とは異なる通貨のため、取引の都度、両替が必要となります。毎月5日と10日は、多くの企業が円をドルに、あるいはドルを円に換金するため、為替相場が大きく変動する可能性も秘めています。企業は、このような為替変動リスクも考慮しながら、資金繰りを管理していく必要があると言えるでしょう。

- インターバンク市場における巨額取引インターバンク市場とは、銀行同士がお金を貸し借りする市場です。銀行は日々、私たちのような顧客から預けられたお金と、企業や個人への融資のバランスをとる必要があります。しかし、預金の量と融資の量は常に変動するため、銀行は一時的に資金が余ったり、逆に不足したりすることがあります。このような資金の過不足を解消するために、銀行はインターバンク市場を利用します。 インターバンク市場では、銀行は他の銀行から短期的に資金を借りたり、逆に他の銀行へ資金を貸し出したりします。取引期間は overnight と呼ばれる翌日物から、数週間、数ヶ月と、銀行の資金ニーズに応じて様々です。この市場の特徴は、その取引量の大きさです。世界中の銀行が参加し、1日の取引額は数千兆円にものぼると言われています。これは東京証券取引所の年間の売買代金に匹敵するほどの規模です。 インターバンク市場は、銀行にとって資金調達の重要な手段であると同時に、金融システム全体にとっても重要な役割を担っています。銀行が資金の過不足をスムーズに解消することで、金融システムの安定性が保たれているのです。もしインターバンク市場が機能不全に陥れば、銀行は資金調達ができなくなり、企業への融資や私たちの預金の払い戻しにも影響が及ぶ可能性があります。このように、インターバンク市場は、私たちが普段意識することは少ないかもしれませんが、経済活動の基盤を支える重要な役割を担っていると言えるでしょう。