資産運用で利益を出すには？「益出し」の基本を解説

資産運用で利益を得るためには？「益出し」の基本を解説

「益出し」とは？

– 「益出し」とは、保有している資産の価格が上昇したタイミングを見計らって売却し、それまで得られていた価格上昇分の利益を確定させる行為です。この手法は、株や投資信託など、価格が変動する金融商品への投資において一般的に実施されます。たとえば、あなたが100万円で購入した企業の株が、その後の成長により人気が高まり、150万円にまで上昇したとしましょう。この場合、あなたは保有している株を売却することで、購入価格よりも50万円高い価格で売ることができ、50万円の利益を得ることができます。こうした値上がりのタイミングを見計らって株を売却し、利益を確定させる行為が「益出し」と呼ばれます。「益出し」には、確実に利益を確保できるという利点がある一方で、売却後にさらに価格が上昇した場合、その上昇分の利益を得られなくなるというデメリットもあります。したがって、いつ「益出し」を行うかは、投資家にとって非常に重要な判断となります。

「益出し」のメリット

– 「益出し」のメリット

投資の分野では、「利益は確定して初めて現実のものとなる」という格言があります。いくら保有している資産の価値が上昇しても、実際に売却して利益を確定するまでは、それは「将来的な利益の可能性」に過ぎません。

「益出し」の最大の利点は、まさにこの点にあります。

利益を確定することで、価格の下落による損失リスクを回避できるのです。

たとえば、100万円で購入した株が、その後の値上がりにより200万円になったとします。この時点で「含み益」は100万円ですが、まだ売却を行っていないため、これは未確定の利益です。もしその後市場が下落し、株価が100万円まで戻ってしまった場合、せっかくの100万円の利益が失われてしまいます。

しかし、株価が150万円になったタイミングで「益出し」を行い、50万円の利益を確定しておけば、その後株価が下がったとしても、50万円の利益は守られることになります。

このように、「益出し」は確実に利益を手に入れるための有効な手段と言えるでしょう。

市場は常に変動するため、保有を続けている限り、利益が減少したり損失に転じたりするリスクは常に存在しています。「益出し」を上手に活用することで、リスクをコントロールし、資産の着実な増加を目指していきましょう。

「益出し」のタイミング

– 「益出し」のタイミング投資の領域では、利益が出た時に売却して利益を確定させることを「益出し」と呼びます。しかし、「いつ売却するのがベストなのか」、その最適なタイミングを見つけるのは簡単ではありません。なぜなら、投資家のスタイルや投資期間、許容リスクはそれぞれ異なるからです。例えば、短期的に大きな利益を狙う投資家は、予め設定した目標利益率に達したらすぐに売却する傾向があります。一方、じっくりと時間をかけて資産を増やしたいと考える長期投資家は、短期的な値動きにはあまり影響されません。企業の成長性や将来性を分析し、長期的な視点で保有を続けることもあります。また、「益出し」のタイミングは、市場全体の動向にも大きく影響されます。好景気で株価全体が上昇している場合、利益確定を先延ばしにして、さらなる利益を追求する投資家もいれば、逆に、経済の先行きが不安視され、株価が下落傾向にある場合は、早めに売却して利益を確保しようとする投資家が増えるかもしれません。このように、「益出し」のタイミングを見極めるにはさまざまな要因を考慮する必要があります。大切なのは、感情に流されず、冷静に状況を判断することです。そのためにも、投資を始める前に、自身の投資計画やリスク許容度を明確にしておくことが非常に重要です。

「益出し」の注意点

投資で利益を得る行為を「益出し」と言いますが、利益を確定させる際には留意すべき点がいくつかあります。

まず、「益出し」によって得た利益には税金がかかることを忘れないでください。株式投資では、売却益に対して約20%の税金が課せられますので、得られた利益の全額を自由に使えるわけではありません。

また、「益出し」を行った後に株価がさらに上昇する可能性も考慮する必要があります。せっかく利益を確定させた後に株価が上昇し、より大きな利益を得るチャンスを逃してしまうこともあります。この現象は「機会損失」と呼ばれ、未来の株価の動きを正確に予測することは難しいという事実を考慮すべきです。

「益出し」を行うかどうかは、市場全体の動向や自身の投資計画に基づいて冷静に判断することが重要です。