投資信託の基礎知識：国内投資信託とは？

投資信託の基礎知識：国内投資信託とは？

投資信託の種類

– 投資信託の種類

投資信託は、多くの人から集めたお金を、専門家がまとめて運用し、その成果を投資家に分配する金融商品です。

株式や債券など、投資の対象は様々ですが、今回は数ある投資信託の中でも「国内投資信託」について詳しく見ていきましょう。

国内投資信託とは、その名の通り、日本の企業が発行する株式や債券を中心に投資を行う投資信託です。

例えば、日経平均株価やTOPIXといった、日本を代表する株価指数に連動することを目指すものや、特定のテーマ（例環境、テクノロジー）に沿って企業を選定し投資を行うものなど、様々な種類があります。

国内企業の成長は、日本経済の成長と密接に関係しています。

つまり、国内投資信託は、日本の経済成長の恩恵を受けやすい投資と言えるでしょう。

また、円建てで投資を行うため、為替変動リスクを回避できる点も魅力の一つです。

ただし、投資信託は、元本が保証されているわけではありません。

投資する際は、リスクとリターンをよく理解した上で、ご自身の投資目標やリスク許容度に合った商品を選ぶようにしましょう。

国内投資信託の定義

– 国内投資信託の定義

国内投資信託とは、日本の法律である「投資信託及び投資法人に関する法律」に基づいて設定・運用される投資信託のことを指します。

具体的には、投資信託協会の商品分類において「国内」に分類される投資信託です。
これは、「主たる投資収益が、実質的に国内の資産を源泉とするもの」と定義されています。

つまり、国内企業が発行する株式や債券などに投資を行い、その運用益を投資家に分配する投資信託です。

国内投資信託は、海外の資産に投資する投資信託と比べて、為替変動リスクが低いという特徴があります。

また、国内の経済状況や企業業績に連動しやすいという特徴もあります。
そのため、日本の経済成長の恩恵を受けたい、為替変動リスクを抑えたいという投資家に向いている投資信託と言えるでしょう。

一方で、投資対象が国内のみに限定されるため、海外投資信託と比べて、運用成績が低くなる可能性もあります。

国内投資信託に投資する際には、これらのメリット・デメリットを踏まえた上で、投資判断を行うようにしましょう。

投資対象

– 投資対象国内の資産を中心に投資信託はその名の通り、「投資家から集めたお金をまとめて、専門家が株式や債券などに投資する」という金融商品です。数ある投資信託の中でも、国内投資信託は主に日本の資産に投資を行います。具体的には、東京証券取引所などに上場している企業が発行する株式などが挙げられます。日本を代表するような大企業から、成長が期待される中小企業まで、様々な規模や業種の企業の株式に投資が行われます。また、国が発行する債券である「日本国債」も投資対象となります。国が発行体となるため、比較的リスクが低いとされ、投資信託にとっても重要な投資先のひとつです。ただし、国内投資信託だからといって、必ずしも全ての資産を国内に投資するわけではありません。投資信託によっては、外国の株式や債券を一定割合だけ組み入れる場合もあります。これは、投資対象を国内だけでなく海外にも広げることで、リスクを分散し、収益を安定させることを目的としています。それでも、国内投資信託はあくまでも国内の資産からの収益を重視しています。そのため、外国の資産への投資は、あくまで全体のバランスを取るための補助的な役割と捉えられます。

国内投資信託のメリット

– 国内投資信託のメリット

国内投資信託は、日本の企業が発行する株式や債券を主な投資対象とするため、日本の経済成長の恩恵を受けやすいというメリットがあります。

具体的には、日本経済が成長し、企業の業績が向上すると、企業の価値が上がり、株価が上昇する傾向があります。国内投資信託は、こうした成長企業の株式を組み入れていることが多いため、基準価額も上昇しやすくなるのです。また、配当収入の増加も見込めます。

さらに、国内投資信託は円建てで投資できるため、為替変動リスクを回避できる点も大きな魅力です。

海外投資信託の場合、円高になると、投資元本が目減りするリスクがありますが、国内投資信託であれば、そのような心配はありません。特に、外国為替の変動に不安を感じる方や、為替リスクを抑えながら投資を始めたいという方には、国内投資信託は魅力的な選択肢と言えるでしょう。

国内投資信託のリスク

一方で、国内投資信託は、日本の経済状況と密接に関係しているため、注意が必要です。日本経済が停滞すると、国内企業の業績が悪化し、株価が下落する可能性があります。その結果、投資信託の基準価格も下落し、損失を被る可能性があります。
また、国内投資信託は、その名の通り、投資対象が国内資産に集中しています。これは、投資先を分散させてリスクを軽減する「分散投資」の観点からは、外国投資信託と比べて不利と言えるでしょう。
さらに、国内投資信託は、外国投資信託に比べて、運用成績が低い傾向があります。これは、日本経済が長年、低成長にとどまっていることが影響しています。
したがって、国内投資信託に投資する際には、これらのリスクを十分に理解しておく必要があります。投資する際には、複数の投資信託を組み合わせたり、長期的な視点で運用するなど、リスクを軽減するための工夫を心がけましょう。

まとめ

今回は、日本の企業が発行する株式や債券に投資を行う投資信託である、国内投資信託について解説しました。

国内投資信託は、日本経済の成長に伴い、投資した資産の価値上昇や分配金の増加が期待できるという点で、魅力的な投資先となりえます。特に、長期的視点で安定した利益を求める投資家にとって、有効な選択肢の一つと言えるでしょう。

しかしながら、投資にはリスクがつきものです。国内投資信託も例外ではありません。世界経済の減速や、予期せぬ出来事による市場の混乱によって、投資信託の基準価格が下落し、損失が発生する可能性も十分に考えられます。

したがって、投資を行う際には、自身の投資目標やリスク許容度を明確にした上で、国内投資信託だけでなく、外国投資信託やその他の資産クラスについても比較検討し、分散投資を心掛けることが重要です。

投資信託は、その仕組みや特徴、リスクなどを十分に理解した上で、適切な判断を行うようにしましょう。